El Programa de las Naciones Unidas para el Medio Ambiente – Iniciativa Financiera (UNEP FI) anunció el lanzamiento del Conceptual Framework for Sustainability Risk Integration, un nuevo marco conceptual destinado a ayudar a las entidades financieras a incorporar los riesgos de sostenibilidad dentro de sus procesos tradicionales de gestión de riesgos. La iniciativa busca responder al creciente nivel de exigencia de los organismos supervisores y a las dificultades técnicas que enfrentan los bancos para traducir los riesgos ambientales, sociales y de gobernanza en variables financieras concretas.
Foto: Eric Usher, director de UNEP FI.
El documento parte de una premisa cada vez más aceptada en el sistema financiero: fenómenos como el cambio climático, la pérdida de biodiversidad y las presiones sociales ya no representan únicamente desafíos de sostenibilidad, sino que constituyen factores capaces de afectar directamente la estabilidad financiera, la calidad de los activos y la resiliencia de las instituciones.
Eric Usher, director de UNEP FI, afirmó que el sector bancario atraviesa una etapa decisiva en la que los riesgos de sostenibilidad “han dejado de ser consideraciones periféricas para convertirse en impulsores centrales del desempeño financiero y la resiliencia“. Según explicó, el nuevo marco pretende ofrecer una estructura que permita a las entidades pasar de avances aislados hacia una integración sistemática de estos riesgos en todas las funciones de gestión.
Un desafío que todavía presenta importantes brechas
El lanzamiento del marco se produce en un contexto en el que la integración de los riesgos de sostenibilidad continúa siendo limitada. Una investigación reciente realizada por el Centro de Riesgos de UNEP FI, publicada a finales de junio, muestra que la mayoría de las entidades aún enfrenta obstáculos significativos para incorporar estos factores dentro de sus modelos tradicionales de análisis de riesgos.
Entre los principales hallazgos, el estudio revela que el 50% de los 28 bancos consultados señaló que una de las mayores dificultades consiste en integrar datos y herramientas provenientes de terceros dentro de los modelos de riesgo ya existentes.
El informe también identifica una brecha creciente entre las expectativas regulatorias y el nivel real de incorporación de estos riesgos en las instituciones financieras. Esa diferencia resulta especialmente visible en áreas críticas como:
- los modelos de riesgo crediticio;
- los cálculos de pérdidas crediticias esperadas;
- la integración de los riesgos de sostenibilidad en los riesgos de mercado, liquidez y riesgo operacional.
Uno de los resultados más llamativos es que los bancos que ya comenzaron a implementar marcos de integración reportan mayores dificultades que aquellos que todavía evalúan hacerlo. Para UNEP FI, este hallazgo sugiere que los desafíos no disminuyen con la experiencia, sino que aumentan a medida que las organizaciones avanzan hacia una integración más profunda y transversal.
Una guía práctica para los profesionales de riesgo
El Conceptual Framework for Sustainability Risk Integration está dirigido principalmente a los equipos de gestión de riesgos de las entidades bancarias y constituye el primero de una serie de documentos técnicos y herramientas que desarrollará el Centro de Riesgos de UNEP FI.
Su objetivo es facilitar la incorporación de los riesgos de sostenibilidad dentro de los marcos de gestión ya existentes, evitando la creación de procesos paralelos y promoviendo una integración en las funciones centrales de riesgo.
El marco toma como referencia tanto las regulaciones desarrolladas en distintas jurisdicciones como las experiencias y necesidades manifestadas por los bancos miembros de UNEP FI durante un proceso de consulta.
Supervisores elevan las exigencias
La publicación también refleja un cambio en la mirada de los organismos supervisores. De acuerdo con UNEP FI, las autoridades financieras de múltiples mercados están incorporando progresivamente los riesgos de sostenibilidad dentro de los siete componentes fundamentales de los sistemas de gestión de riesgos bancarios:
- estrategia de riesgos;
- gobernanza;
- identificación, medición y evaluación de materialidad;
- taxonomía y alcance de los riesgos;
- apetito de riesgo;
- acciones de gestión;
- monitoreo y reporte.
Este enfoque responde al reconocimiento de que los impactos derivados del cambio climático, la degradación de los ecosistemas y las tensiones sociales pueden convertirse en riesgos financieros tradicionales, afectando la solvencia de prestatarios, el valor de los activos y la estabilidad de las carteras.
Con este nuevo marco conceptual, UNEP FI busca acelerar la transición desde aproximaciones experimentales hacia una integración estructural de los riesgos de sostenibilidad en la gestión bancaria, un aspecto que los reguladores consideran cada vez más relevante para fortalecer la resiliencia del sistema financiero global.
